रजिस्ट्री सं० डी० एल०-33004/99
REGD. NO . D. L. -33004/ 99
सत्यमेव जयते भारत का राजपत्र The Gazette of India
असाधारण
EXTRAORDINARY
भाग III खण्ड 4
PART III-Section 4
प्राधिकार से. प्रकाशित
PUBLISHED BY AUTHORITY
सं. 11]
नई दिल्ली, मंगलवार , जनवरी 9 , 2007/पौष 19, 1928
No. 11 ]
NEW DELHI, TUESDAY , JANUARY 9, 2007/PAUSA 19, 1928
भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड
अधिसूचना
मुम्बई , 8 जनवरी , 2007
भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( विदेशी संस्थागत विनिधानकर्ता ) ( संशोधन ) विनियम, 2007
सं. भा.प्र.वि.बो./विकावि/नीप्र /1446 /2007.- बोर्ड, भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड अधिनियम, 1992 ( 1992 का 15 ) की धारा 30 द्वारा प्रदत्त शक्तियों का प्रयोग करते हुए एतद्वारा भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( विदेशी संस्थागत विनिधानकर्ता ) विनियम , 1995 का और संशोधन करने के लिए निम्नलिखित विनियम बनाता है, अर्थात्: -
1. इन विनियमों को भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( विदेशी संस्थागत विनिधानकर्ता ) ( संशोधन ) विनियम , 2007 कहा जा सकेगा ।
2. वे राजपत्र में उनके प्रकाशन की तारीख को प्रवृत्त होंगे ।
3. भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( विदेशी संस्थागत विनिधानकर्ता ) विनियम , 1995 में-
(i) विनियम 2 में-
क. खंड ( गग ) का लोप हो जाएगा;
ख. खंड ( घघ ) का लोप हो जाएगा;
ग. खंड ( च ) में, परन्तुक का लोप हो जाएगा;
(ii ) विनियम 6 में, उप- विनियम ( 2 ) का लोप हो जाएगा;
(iii ) विनियम 7 में, तीसरे परन्तुक का लोप हो जाएगा;
(iv) विनियम 8 में, दोनों परन्तुकों का लोप हो जाएगा ;
(v ) विनियम 15 में, उप- विनियम (3 ) में, खंड ( घ ) के लिए निम्नलिखित खंड प्रतिस्थापित किया जाएगा , अर्थात्- " ( घ ) विदेशी संस्थागत विनिधानकर्ता या उप- लेखा, ऐसे अनुदेशों के अध्यधीन जो बोर्ड द्वारा जारी किए जाएं, मान्यताप्राप्त स्टॉक एक्सचेंज में किए गए इसके संव्यवहारों के निपटान के लिए केवल प्रतिभूतियों को गैर - कागजी ( अभौतिकीकृत ) रूप में परिदत्त करेगा या परिदत्त कराएगा , उन मामलों के सिवाय जहां ऐसी प्रतिभूतियों के निर्गमकर्ता ने भारतीय प्रतिभूति 98GI/2007
(1) 2
THE GAZETTE OF INDIA : EXTRAORDINARY
[PART III-SEC. 4]
और विनिमय बोर्ड ( निक्षेपागार और सहभागी ) विनियम , 1996 के अधीन बोर्ड के पास रजिस्ट्रीकृत सभी निक्षेपागारों के साथ संयोजकता स्थापित नहीं की है । "
एम. दामोदरन , अध्यक्ष
[ विज्ञापन III/IV/69-जैडबी/2006/असा. ] पाद टिप्पण :
1. भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( विदेशी संस्थागत विनिधानकर्ता ) विनियम , 1995 , सं. का. आ. 918 ( अ ) , 14 नवम्बर , 1995 को भारत के राजपत्र में प्रकाशित हुआ था ।
2. भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( विदेशी संस्थागत विनिधानकर्ता ) विनियम , 1995 तत्पश्चात्-
क. 9 अक्तूबर , 1996 को भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( विदेशी संस्थागत विनिधानकर्ता ) ( संशोधन ) विनियम , 1996 , सं. का. आ. 702( अ ) , द्वारा
ख. 19 नवम्बर , 1996 को भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( विदेशी संस्थागत विनिधानकर्ता ) ( दूसरा संशोधन ) विनियम , 1996, सं. का.आ. 799 (अ ) , द्वारा
ग. 12 फरवरी , 1997 को भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( विदेशी संस्थागत विनिधानकर्ता ) ( संशोधन ) विनियम, 1997 , सं. का. आ. 105 ( अ ) , द्वारा
घ. 10 जुलाई , 1997 को भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( विदेशी संस्थागत विनिधानकर्ता ) ( दूसरा संशोधन ) विनियम, 1997, सं. का.आ. 495 ( अ ) , द्वारा
ङ. 5 दिसम्बर , 1997 को भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( विदेशी संस्थागत विनिधानकर्ता ) ( तीसरा संशोधन ) विनियम, 1997 , सं. का.आ. 823 ( अ) , द्वारा
च. 20 अप्रैल, 1998 को भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( विदेशी संस्थागत विनिधानकर्ता ) ( संशोधन ) विनियम , 1998 , सं. का.आ. 333 ( अ ) , द्वारा
छ. 18 मई , 1998 को भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( विदेशी संस्थागत विनिधानकर्ता ) ( दूसरा संशोधन ) विनियम, 1998 , सं. का.आ. 417 ( अ) , द्वारा
ज. 30 जून, 1998 को भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( विदेशी संस्थागत विनिधानकर्ता ) ( तीसरा संशोधन ) विनियम , 1998, सं. का.आ. 545 ( अ) , द्वारा
झ. 16 अप्रैल, 1999 को भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( विदेशी संस्थागत विनिधानकर्ता ) ( संशोधन ) विनियम , 1999 , सं. का.आ. 263 ( अ ) , द्वारा
ञ. 26 अगस्त, 1999 को भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( विदेशी संस्थागत विनिधानकर्ता ) ( दूसरा संशोधन ) विनियम , 1999 , सं. का.आ. 688 ( अ ) , द्वारा
द. 29 फरवरी , 2000 को भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( विदेशी संस्थागत विनिधानकर्ता ) ( संशोधन ) विनियम , 2000 , सं. का.आ. 180 ( अ ) , द्वारा
उ. 28 मार्च, 2000 को भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( प्रतिभूति अपीलीय न्यायाधिकरण को अपील ) ( संशोधन ) विनियम , 2000 , सं. का.आ. 278(अ ) , द्वारा
ड. 20 अक्तूबर, 2000 को भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( विदेशी संस्थागत विनिधानकर्ता ) ( दूसरा संशोधन ) विनियम , 2000 , सं. का.आ. 946 ( अ ) , द्वारा
ढ. 13 फरवरी , 2001 को भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( विदेशी संस्थागत विनिधानकर्ता ) ( संशोधन ) विनियम, 2001, सं. का.आ. 128 ( अ ) , द्वारा
$ ण. 29 मई , 2001 को भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( मध्यवर्तियों द्वारा विनिधान सलाह ) ( संशोधन ) विनियम , 2001 , सं. का.आ. 476 ( अ ) , द्वारा
त. 27 सितम्बर, 2002 को भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( जांच अधिकारी द्वारा जांच करने और शास्ति अधिरोपित करने के लिए प्रक्रिया) विनियम , 2002 , सं. का. आ. 1045 ( अ ) , द्वारा
थ. 10 दिसम्बर, 2002 को भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( विदेशी संस्थागत विनिधानकर्ता ) ( संशोधन ) विनियम, 2002 , सं. का.आ. 1292 ( अ ) , द्वारा [भाग III- खण्ड4]
भारत का राजपत्र: असाधारण
3
द. 14 मई, 2003 को भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( विदेशी संस्थागत विनिधानकर्ता ) ( संशोधन) विनियम, 2003
सं. का.आ. 548 ( अ ) , द्वारा
ध. 28 अगस्त, 2003 को भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( विदेशी संस्थागत विनिधानकर्ता) ( दूसरा संशोधन ) विनियम ,
2003 , सं. का.आ. 990( अ) , द्वारा
न. 27 जनवरी , 2004 को भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( विदेशी संस्थागत विनिधानकर्ता ) ( संशोधन ) विनियम, 2004,
फा. सं. भाप्रविबो/विकावि/नीप्र/19023/2004, द्वारा
प. 19 फरवरी , 2004 को भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( विदेशी संस्थागत विनिधानकर्ता ) ( दूसरा संशोधन ) विनियम,
2004, फा. सं. भाप्रविबो/विकावि /नीप्र/3349/2004, द्वारा
फ. 10 मार्च, 2004 को भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( उपयुक्त तथा उचित व्यक्ति के लिए मानदंड ) विनियम, 2004,
सं. का.आ. 398 ( अ ) , द्वारा
ब. 26 जून, 2006 को भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( विदेशी संस्थागत विनिधानकर्ता ) ( संशोधन ) विनियम् , 2006,
सं. का.आ. 948 ( अ ) , द्वारा .
भ. 21 अगस्त, 2006 को भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( विदेशी संस्थागत विनिधानकर्ता ) ( दूसरा संशोधन ) विनियम ,
2006, सं. का.आ. 1332 ( अ ) , द्वारा संशोधित हुआ था ।
SECURITIES AND EXCHANGE BOARD OF INDIA
NOTIFICATION
Mumbai, the 8th January, 2007
Securities and Exchange Board of India (Foreign Institutional Investors) (Amendment) Regulations ,2007 No. SEBI/LAD/DOP/ 1446/2007.-In exercise of the powers conferred by Section 30 of the Securities and Exchange Board of India Act, 1992 ( 15 of 1992), the Board hereby makes the following Regulations to further amend the Securities and Exchange Board of India (Foreign Institutional Investors) Regulations , 1995 , namely:-
1. These Regulations maybe called the Securities and Exchange Board of India (Foreign Institutional Investors) (Amendment) Regulations , 2007 .
2. They shall come into force on the date of their publication in the Official Gazette .
3. In the Securities and Exchange Board of India (Foreign Institutional Investors ) Regulations , 1995- (1) in regulation 2
a clause (cc) shall be omitted;
b. clause (dd) shall be omitted;
c. inclause (f) , the proviso shall be omitted;
(ii) in regulation 6, sub - regulation (2) shall be omitted;
(iii) in regulation 7 , the third proviso shall be omitted;
(iv) in regulation 8, both the provisos shall be omitted;
(v) in regulation 15, in sub-regulation (3 ) , for clause (d) the following clause shall be substituted, namely:--- "(d) a Foreign Institutional Investor or a sub - account , shall , subject to such instructions as may be issuedby the Board , deliver or cause to be delivered only securities in dematerialized form for settlement ofits transactions undertaken on a recognised stock exchange , except in cases where the issuer of such securities has not established connectivity with all depositories registered with the Board under Securi- ties andExchange Board of India (Depositories and Participants) Regulations , 1996. "
M: DAMODARAN, Chairman [ADVT III/IV/69 -ZB/2006/Exty. ] Footnotes:
1. The Securities and Exchange Board of India (Foreign Institutional Investors) Regulations , 1995 was published in the Gazette of India on November 14, 1995 vide No. S.O. 918 (Ε).
2. The Securities and Exchange Board of India (Foreign Institutional Investors ) Regulations, 1995 was subse- quently amended- THE GAZETTE OF INDIA: EXTRAORDINARY
4
[PART III-SEC. 4]
a. on October 9 , 1996 by the Securities and Exchange Board of India (Foreign Institutional Investors) (Amendment) Regulations , 1996 vide No. S.O. 702 (E) .
b. on November 19 , 1996 by the Securities and Exchange Board of India ( Foreign Institutional Investors) (Second Amendment) Regulations , 1996 vide No. S.O. 799 (E) .
c. on February 12, 1997 by the Securities and Exchange Board of India. (Foreign Institutional Investors ) (Amendment) Regulations, 1997 vide No. S.O. 105 (E) .
d. on July 10, 1997 by the Securities and Exchange Board of India (Foreign Institutional Investors ) (Second Amendment ) Regulations , 1997 vide No. S.O. 495 (E) .
c. on December 5 , 1997 by the Securities and Exchange Board of India (Foreign Institutional Investors) (ThirdAmendment ) Regulations , 1997 vide No. S.O. 823 (Ε) .
f. on April 20 , 1998 by the Securities and Exchange Board of India (Foreign Institutional Investors) (Amend- ment) Regulations , 1998 vide No. S.O. 333 (E) .
g. on May 18 , 1998 by the Securities and Exchange Board of India (Foreign Institutional Investors) (Second Amendment ) Regulations , 1998 vide No. S.O. 417 (E) .
h. on June 30, 1998 by the Securities and Exchange Board of India (Foreign Institutional Investors) (Third Amendment ) Regulations , 1998 vide No. S.O. 545 (E) .
i on April 16, 1999 by the Securities and Exchange Board of India (Foreign Institutional Investors ) (Amend- ment) Regulations , 1999 vide No. S.O. 263 (E) .
j. on August 26, 1999 by the Securities and Exchange Board of India (Foreign Institutional Investors ) (Second Amendment ) Regulations , 1999 vide No. S.O. 688 (E) .
k. on February 29 , 2000 by the Securities and Exchange Board of India (Foreign Institutional Investors) (Amendment) Regulations , 2000 vide No. S.O. 180 (E) .
1 on March 28, 2000 by the Securities and Exchange Board of India (Appeal to the Securities Appellate Tribunal) (Amendment ) Regulations , 2000 vide No. S.O. 278 (E) .
m on October 20, 2000 by the Securities and Exchange Board of India (Foreign Institutional Investors ) (Second Amendment ) Regulations, 2000 vide No. S.O. 946(E) .
n. on February 13 , 2001 by the Securities and Exchange Board of India (Foreign Institutional Investors) (Amendment) Regulations, 2001 vide No. S.O. 128 (E ) .
o. on May 29 , 2001 by the Securities and Exchange Board of India (Investment Advice by Intermediaries ) (Amendment) Regulations , 2001 vide No. S.O. 476 (E) .
p. on September 27 , 2002 by the Securities and Exchange Board of India (Procedure for Holding Enquiry by EnquiryOfficer and Imposing Penalty ) Regulations , 2002 vide No. S.O. 1045 (E ) .
q. on December 10, 2002 by the Securities and Exchange Board of India (Foreign Institutional Investors ) (Amendment ) Regulations , 2002 vide No. S.O. 1292 (Ε) .
r on May 14, 2003 by the Securities and Exchange Board of India ( Foreign Institutional Investors) (Amendment) Regulations , 2003 vide No. S.O. 548 (E) .
s . on August 28, 2003 by the Securities and Exchange Board of India (Foreign Institutional Investors ) (Second Amendment ) Regulations, 2003 vide No. S.O. 990 (E) .
t. on January 27 , 2004 by the Securities and Exchange Board of India (Foreign Institutional Investors ) (Amendment) Regulations , 2004 vide F. No. SEBI/LAD/DOP/ 19023 / 2004.
u. on February 19 , 2004 by the Securities and Exchange Board of India (Foreign Institutional Investors ) (Second Amendment ) Regulations, 2004 vide F. No. SEBI/LAD/DOP/3349/2004.
v. on March 10, 2004 by the Securities and Exchange Board of India (Criteria for Fit and Proper Person) Regulations , 2004 vide No. S.O. 398 (Ε) .
w. on June 26 , 2006 by the Securities and Exchange Board of India (Foreign Institutional Investors ) (Amend- ment) Regulations , 2006 vide No. S.O. 948 (E ) .
x on August 21 , 2006 by the Securities and Exchange Board of India (Foreign Institutional Investors) (Second Amendment ) Regulations , 2006 vide No. S.O. 1332 (E).
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