REGD . NO . D. L. -33004/99 रजिस्ट्रीसं ० डी० एल०-33004/99
सत्यमेव जयते भारत का राजपत्र The Gazette of India
असाधारण
EXTRAORDINARY
भाग III-खण्ड 4
PART III-Section 4
प्राधिकार से प्रकाशित
PUBLISHED BY AUTHORITY
सं. 27]
नई दिल्ली, शुक्रवार , फरवरी 10 , 2012 /माघ 21 , 1933
No. 27]
NEW DELHI , FRIDAY, FEBRUARY 10, 2012/ MAGHA 21 , 1933
भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड
अधिसूचना
मुम्बई , 10 फरवरी , 2012
भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( संविभाग प्रबंधक ) ( संशोधन ) विनियम , 2012 फा. सं. एल.ए.डी.-एन.आर.ओ. /जी.एन./ 2011-12 / 37 / 3689.—बोर्ड , भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड अधिनियम , 1992 ( 1992 का 15 ) की धारा 30 द्वारा प्रदत्त शक्तियों का प्रयोग करते हुए एतद्वारा भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड [ संविभाग ( पोर्टफोलियो ) प्रबंधक ] विनियम , 1993 का और संशोधन करने के लिए निम्नलिखित विनियम बनाता है , अर्थात्:-
1. इन विनियमों को भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( संविभाग प्रबंधक ) ( संशोधन ) विनियम , 2012 कहा जा सकेगा ।
2. वे राजपत्र में उनके प्रकाशन की तारीख को प्रवृत्त होंगे ।
3. भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड [ संविभाग ( पोर्टफोलियो ) प्रबंधक ] विनियम, 1993 में :---
(i ) विनियम 15 ( 1 क ) में,-
(क) शब्दों " पाँच लाख " के लिए , शब्द " पच्चीस लाख " प्रतिस्थापित हो जाएंगे ;
( ख ) निम्नलिखित परंतुक अंतःस्थापित किये जाएंगे , अर्थात् :-
" परन्तु यह कि प्रति ग्राहक न्यूनतम विनिधान ( निवेश ) की रकम नये ग्राहकों और विद्यमान ग्राहकों द्वारा नये विनिधानों ( निवेशों ) के लिए लागू होगी :
परन्तु यह और कि ग्राहकों के विद्यमान विनिधान ( निवेश ) , भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( संविभाग प्रबंधक ) ( संशोधन ) विनियम, 2012 की अधिसूचना की तारीख को, विनिधान ( निवेश ) की परिपक्वता ( मैच्यूरिटि ) तक इस प्रकार जारी रह सकेंगे । "
438G1/2012
(1) 2
THE GAZETTE OF INDIA : EXTRAORDINARY
[PART III-SEC. 4]
की अधिसूचना की तारीख को, विनिधान (निवेश) की परिपक्वता ( मैच्यूरिटि) तक इस प्रकार जारी रह सकेंगे । "
(ii) विनियम 16(8) में , -
(
क) शब्दों "सूचीबद्ध प्रतिभूतियों" या "सूचीबद्ध प्रतिभूतियाँ " , जहाँ कहीं भी वे आते हों , के लिए , यथास्थिति , शब्द " सूचीबद्ध प्रतिभूतियों या असूचीगत प्रतिभूतियों " या "सूचीबद्ध प्रतिभूतियाँ या असूचीगत प्रतिभूतियाँ " प्रतिस्थापित हो जायेंगे ;
(ख) दूसरे परंतुक में , पूर्ण विराम के लिए , एक उपविराम का चिह्न (अर्थात्, ": ") प्रतिस्थापित हो जायेगा :
(ग) दूसरे परंतुक के पश्चात् , निम्नलिखित अंतःस्थापित किये जायेंगे, अर्थात्ः- " परंतु यह और कि संविभाग ( पोर्टफोलियो) प्रबंधक असूचीगत (अनलिस्टिड) प्रतिभूतियों में प्रत्येक ग्राहक की धारिता (होल्डिंग ) को नये ग्राहकों द्वारा विनिधान (निवेश ) और विद्यमान ग्राहकों द्वारा नये विनिधानों (निवेशों) की बाबत अलग- अलग खातों में पृथक् करेगा :
परंतु यह और कि ग्राहकों के असूचीगत ( अनलिस्टिड) प्रतिभूतियों में विद्यमान विनिधान (निवेश) , भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड (संविभाग प्रबंधक) ( संशोधन) विनियम , 2012 की अधिसूचना की तारीख को, विनिधान (निवेश) की परिपक्वता ( मैच्यूरिटि) तक इस प्रकार जारी रह सकेंगे । "
(iii) अनुसूची V में , शीर्षक " संविभाग प्रबंधन के लिये मॉडल प्रकटीकरण दस्तावेज " के अधीन , मद III में , खंड 13( ii) के पश्चात् , शब्दों "संविभाग प्रबंधक के सभी निदेशकों के हस्ताक्षर" के लिए , शब्द " संविभाग प्रबंधक के कम से कम दो निदेशकों का नाम और हस्ताक्षर" प्रतिस्थापित हो जायेंगे ।
यू. के. सिन्हा, अध्यक्ष
[विज्ञापन III/4/69- जेड बी/ 11 - असा . ]
पाद टिप्पण:
1. मूल विनियम , भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( संविभाग (पोर्टफोलियो) प्रबंधक) विनियम , 1993 , भारत के राजपत्र , भाग II , खंड 3(ii) , तारीख 7 जनवरी 1993 , में प्रकाशित का.आ. सं . सेबी/एलई/93/III , तारीख 7 जनवरी 1993 , के अधीन जारी हुए थे ।
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भारत का राजपत्र असाधारण
2. भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( संविभाग (पोर्टफोलियो) प्रबंधक) विनियम, 1993 , तत्पश्चात्: -
क. 28 नवम्बर, 1993 को राजपत्र, का आ. सं . 939 ( अ) , में प्रकाशित भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( संविभाग प्रबंधक) ( संशोधन) विनियम , 1993 द्वारा
ख. 28 नवम्बर , 1995 को भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड (फीस का संदाय) ( संशोधन) विनियम , 1995 , का.आ. सं . 939 (अ) , द्वारा
ग. 5 जनवरी , 1998 को राजपत्र , का.आ. सं. 20 (अ) , में प्रकाशित भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड (संविभाग प्रबंधक) ( संशोधन) विनियम , 1998 द्वारा
घ . 30 सितम्बर , 1999 को राजपत्र , का.आ. सं. 793 (अ) , में प्रकाशित भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( संविभाग प्रबंधक) ( संशोधन) विनियम, 1999 द्वारा
ङ. 22 फरवरी , 2000 को राजपत्र , का.आ. सं. 146 (अ) , में प्रकाशित भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( संविभाग प्रबंधक) (संशोधन ) विनियम , 2000 द्वारा
च. 28 मार्च , 2000 को राजपत्र , का.आ. सं . 278 (अ) , में प्रकाशित भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड (प्रतिभूति अपीलीय न्यायाधिकरण को अपील) ( संशोधन) विनियम , 2000 द्वारा
छ. 29 मई , 2001 को भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( मध्यवर्तियों द्वारा विनिधान सलाह) ( संशोधन) विनियम , 2001 , का.आ. सं . 476(अ) , द्वारा
ज. 27 सितम्बर , 2002 को भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( जांच अधिकारी द्वारा जांच करने और शास्ति अधिरोपित करने के लिए प्रक्रिया) विनियम , 2002 , का.आ. सं. 1045(अ) , द्वारा
झ. 11 अक्तूबर , 2002 को भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड (संविभाग प्रबंधक) (संशोधन) विनियम , 2002 , का.आ. सं . 1087(अ) , द्वारा
ञ. 10 मार्च , 2004 को भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड (उपयुक्त तथा उचित व्यक्ति के लिए मानदंड) विनियम , 2004 , का.आ. सं . 398 (अ) , द्वारा
ट. 27 मई, 2004 को भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( संविभाग प्रबंधक) ( संशोधन) विनियम , 2004 , का.आ. सं . 654( अ) , द्वारा
ठ. 5 जुलाई , 2006 को भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( संविभाग प्रबंधक) ( संशोधन ) विनियम , 2006 , का.आ. सं . 997(अ) , द्वारा
ड. 7 सितम्बर , 2006 को भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( संविभाग प्रबंधक) ( दूसरा संशोधन) विनियम , 2006 , का.आ. सं . 1450(अ) , द्वारा
ढ. 30 नवम्बर , 2006 को भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड (संविभाग प्रबंधक) (तीसरा संशोधन) विनियम , 2006 , का.आ. सं . 2053 (अ) , द्वारा
ण. 26 मई , 2008 को भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ( मध्यवर्ती) विनियम , 2008 , अधिसूचना सं . एलएडी/एनआरओ /जीएन/ 2008 / 11 / 126538 , द्वारा
त. 11 अगस्त , 2008 को भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड (संविभाग प्रबंधक) (संशोधन) विनियम, 2008 , एनआरओ/जीएन/2008/19/ 134764 , द्वारा अधिसूचना सं. एलएडी-
संशोधित हुए थे ।
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[PART III-SEC . 4]
SECURITIES AND EXCHANGE BOARD OF INDIA
NOTIFICATION
Mumbai , the 10th February, 2012
Securities and Exchange Board of India (Portfolio Managers) (Amendment) Regulations , 2012
F. No. LAD- NRO/GN/ 2011-12/37/3689.-In exercise of the powers conferred by Section 30 of the Securities and Exchange Board of India Act, 1992 ( 15 of 1992 ) , the Board hereby makes the following regulations to further amend the Securities and Exchange Board of India (Portfolio Managers ) Regulations , 1993 , nanely:--
1. These Regulations may be called the Securities and Exchange Board of India (Portfolio Managers) (Amendment ) Regulations , 2012.
2. They shall come into force on the date of their publication in the Official Gazette .
3. In the Securities and Exchange Board of India (Portfolio Managers ) Regulations , 1993 : -
(i) in regulation 15( 1A) , -
(a) for the words " five lacs " the words " twenty five lacs " shall be substituted;
(b) the following provisos shall be inserted, namely: -
"Provided that the minimum investment amount per client shall be applicable for new clients and fresh investments by existing clients :
Provided further that existing investments of clients , as on date of notification of Securities and Exchange Board of India (Portfolio Managers) (Amendment ) Regulations , 2012, may continue as such till maturity of the investment " .
( ii) in regulation 16( 8 ) , -
(a) after the words " listed securities ", the words " or unlisted securities" shall be inserted;
(b) in second proviso, for the full stop, a colon shall be substituted ;
(c) after the second proviso , the following shall be inserted , namely: - 5
भारत का राजपत्र असाधारण
[ भाग III-खण्ड 4 ]
"Provided further that the portfolio manager shall segregate each client's holding in unlisted securities in separate accounts in respect of investment by new clients and fresh investments by existing clients:
Provided further that existing investments in unlisted securities of clients , as on date of notification of Securities and Exchange Board of India ( Portfolio Managers) (Amendment) Regulations , 2012 may continue as such till maturity of investment " .
(iii) in Schedule V, under the heading " MODEL DISCLOSURE DOCUMENT FOR PORTFOLIO MANAGEMENT " , in item III after clause 13 ( ii) , for the words "Name and signature of all the Directors of Portfolio Manager " the words " Name and signature of at least two Directors of Portfolio Manger " shall be substituted .
U. K. SINHA , Chairman
[ADVT. III/4/69 - ZB/ 11 -Exty.] Footnotes :
1. The principal regulations , SEBI ( Portfolio Managers ) Regulations , 1993 were issued under S.O. No. SEBI/ LE/ 93 /III dated January 7 , 1993 published in the Gazette of India , Part II , Section 3 ( ii ) dated January 7 , 1993 .
2. The Securities and Exchange Board of India ( Portfolio Managers ) Regulations , 1993 , were subsequently amended on:
a. November 28 , 1993 by , SEBI (Portfolio Managers) ( Amendment) Regulations , 1993 published in the Official Gazette vide S.O. No. 939(E) .
b . November 28 , 1995 by SEBI ( Payment of Fees ) ( Amendment ) Regulations , 1995 vide S.O No.939 ( Ε) .
c. January 05, 1998 by SEBI (Portfolio Managers ) ( Amendment ) Regulations , 1998 published in the Official Gazette vide S.O.No. 20 (E) .
d. September 30 , 1999 by SEBI ( Portfolio Managers ) (Amendment ) Regulations , 1999 published in the Official Gazette vide S.O. No. 793 (E ) .
e. February 22 , 2000 by SEBI ( Portfolio Managers ) ( Amendment ) Regulations , 2000 published in the Official Gazette vide S.O. No. 146 (E) .
4384712-2 THE GAZETTE OF INDIA : EXTRAORDINARY
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[PART III-SEC. 4]
f. March 28, 2000 by SEBI (Appeal to Securities Appellate Tribunal ) (Amendment) Regulations , 2000 published in the Official Gazette vide S.O no . 278 (E)
g. May 29, 2011 by SEBI ( Investment Advice by Intermediaries ) (Amendment ) Regulations , 2001 vide S.O no . 476 (E) .
h . September 27 , 2002 by SEBI ( Procedure for Holding Enquiry by Enquiry Officer and Imposing Penalty) Regulations , 2002 vide S.O. No. 1045 (E) .
i . October 11 , 2002 by SEBI ( Portfolio Managers ) (Amendment) Regulations , 2002 vide S.O no . 1087 (E) .
j . March 10 , 2004 by the Securities and Exchange Board of India (Criteria for Fitand Proper Person) Regulations , 2004 vide S.O. No. 398 (E) .
k. May 27 , 2004 by SEBI ( Portfolio Managers ) (Amendment) Regulations , 2004 vide S.O no . 654 (Ε) .
1. July 5 , 2006 by SEBI (Portfolio Managers ) (Amendment ) Regulations, 2006 vide S.O no . 997 (Ε) .
m. September 7 , 2006 by SEBI ( Portfolio Managers ) (Second Amendment ) Regulations , 2006 vide S.O no . 1450 (E).
n . November 30 , 2006 by SEBI (Portfolio Managers ) (Third Amendment) Regulations , 2006 vide S.O No. 2053 (Ε) .
o. May 26 , 2008 by the Securities and Exchange Board of India (Intermediaries) Regulations , 2008 vide Notification No. LAD/NRO/GN/2008/11 / 126538 .
p. August 11 , 2008 by SEBI (Portfolio Managers ) ( Amendment ) Regulations , 2008 vide Notification No. LAD- NRO/GN/2008/ 19/ 134764.
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